今天(7月14日)早盘沪深两市全线低开，随后三大股指呈现分解痕迹，伴跟着光伏、储能等板块走强，带动深成指与创业板指背约反弹，而沪指面对3300点关口压力显着，午后银行股持续砸盘，沪指呈现冲高回落，而创业板指仍旧表现强势。

对此，中航证券表明，在全球经济下行、中国经济基本面持续向好的布景下A股拴住具有长时间吸引力。但短期内，海外急进加息行动并不支撑国内货币方针的持续宽松，叠加当时国内经济仍处于弱复苏的阶段，微观基本面不足以支撑A股持续大幅反弹。考虑到国内基本面复苏的预期已在本轮反弹中表现，短期A股拴住或许将以背约为主。

与此同时，该组织进一步剖析，在全球寻求传统石化动力代替的布景下，风电、光伏、新动力等科技制作类职业长时间添加空间加大，而近期的方针的支撑叠加外围形势抵触布景下实践需求的旺盛有望推进相应企业的赢利添加，电力设备范畴值得要点重视。

板块方面：

一、电池

国金证券说到，三季度需求旺季叠加加库存提早，电池产业链景气量有望超预期。1)负极：本钱端由石墨化转向原资料，中期原资料或仍将坚持高位。负极拉动低硫石油焦(副产，供应受限)需求高增，现在价格为9k/吨，估计短中期仍有向上空间，主张重视索通开展。长时间看低硫焦价格持续上涨将推进针状焦(主产，供应有弹性)需求提高，有望反向限制低硫焦价格上涨，且与针状焦价差缩小，高端负极厂商或获益，主张重视杉杉股份、璞泰来。

2) 电解液：六氟7 月价格有望进一步上升，供应中期或受五氯化磷限制。隆众数据显现，6月电解液产值5.9万吨，对应六氟需求约7670吨，六氟产值7390吨，当月6F 供应已现缺口，依据电解液排产指引，估计7 月六氟缺口拉大，六氟价格仍有进一步上升或许。中期看，五氯化磷因环保扩产难&Q2 工厂迁址导致供应缺少，六氟供应或受限制，主张重视选用多聚磷酸道路的天赐资料。3)PVDF: 142b 价格上行。142b前期遭到疫情砍单影响，跟着电池产业链排产旺季到来，7 月开端价格从头上涨。

山西证券指出，现在，出产端快速康复，锂电池仍处于求过于供状况，企业纷繁扩展产能。原资料方面，国内新动力车对本钱更为灵敏，磷酸铁锂的需求相对于三元前驱体更为旺盛，价格高位坚持。近期《避免电力出产事端的二十五项要点要求(征求意见稿)》提出储能电站不得选用三元锂电池，相对利好磷酸铁锂电池。现在电池电芯价格有所上升，电池出产企业毛利率有所好转，储能需求的不断添加，部分地区开端补助轿车消费，看好后期锂电池产业链相关公司量价齐升。

二、新动力车

湘财证券指出，跟着成绩高添加实现，新动力轿车板块高估值的状况现已有所缓解，主张坚持重视。各细分板块中，锂职业获益于供需矛盾下锂价飞涨，相关上市公司成绩弹性非常大；我国锂电资料公司在全球新动力轿车供应链中至关重要、难以代替，能够享用国内外新动力轿车拴住高添加，且跟着行情纵深演绎，拴住对其发掘日渐深化；传统车企是价值谷地，多年来拴住简直无视传统燃油车企活跃转型新动力轿车，久远来看存在价值重估时机。

华夏证券表明，轿车产业链逐步康复，顾客前期消费需求也将拖延开释，叠加600 亿轿车购置税补助方针，中长时间利好轿车整车板块。新动力轿车景气量持续，轿车产业电动化、智能化开展方兴未已，要点重视电动车龙头企业。零部件板块短期方针预期下估值有望修正，零部件公司基本面将会得到改进，主张要点环绕电动化、智能化赛道的优质零部件公司。

国融证券表明，三季度新动力轿车景气量有望高企。下流车市火爆，中游电池、正极资料、隔阂等环节6 月排产较5 月提高10%-20%的水平，7月排产环比估计持续添加10%-20%。谈笑自若，国内近期有超越20 个省份推呈现金优惠、消费券等轿车补助和影响方针，剩余的10 多个省份方针也有望连续推出，中心也屡次表明正在研讨免征新动力轿车购置税的延期问题，估计三季度在强影响消费方针、密布新车型上市、油价坚持高位等多个要素的一起推进下，国内新动力轿车拴住会持续坚持高景气量，全年销量有望到达600万辆。出资主张来看，持续重视获益于下流高景气量的新动力轿车产业链龙头厂商。

一张图汇总：