1. 私募股权出资基金和私募证券出资基金的差异
证券出资基金是相关于我国政府主管部分监管的，向不特定出资人揭露发行获益凭据的证券出资基金而言的，是指经过非揭露办法向少量组织出资者和赋有的个人 出资者征集资金而建立的基金，它的出售和换回都是基金办理人经过暗里与出资者洽谈进行的。在这个意义上，私募证券出资基金也能够称之为向特定方针征集的基 金。
证券出资基金的特征
与公募证券出资基金比较，私募证券出资基金具有以下明显特征：
⒈征集方针方面：私募证券出资基金严厉约束出资者的规划，把私募证券出资基金的出资者的规划约束为一些大的组织出资者和一些具有必定出资常识和出资经历的赋有的个人。
⒉征集办法方面：私募证券出资基金不必于公墓证券出资基金的揭露征集，它是经过非揭露的办法征集资金的。对非揭露的办法的界定是经过对出资者的人数和发行办法两个方面进行的。
⒊信息发表方面：私募证券出资基金在信息发表方面要求比较低，而公募证券出资基金要对出资方针、出资组合等信息进行发表，公募证券出资基金在信息发表方面的要求比私募证券出资基金严厉。
⒋法令监管方面：私募证券出资基金一向处于灰色地带，没有专门的法令对其进行标准，引导其健康发展。现在对私募证券出资金进行立法的呼声越来越高，有专家指出有关的法令法规有望本年出台，不过相关的私募证券出资基金的规矩现已拟定完毕。
私募证券出资基金存在办法也多种多样，现在首要办法有以下几种：
一 是现在倍受重视的阳光私募。该类基金让客户把资金交给信任公司，信任公司跟私募基金办理人签署办理协议，由私募基金办理担任出资办理，而资金保管在银行。 办理人购买必定的比例如20%，如此利益互通，防止因为利益不一致引起的利益输送。这种私募凭借了信任法的法令根底，法令界定明晰，是标准的信任方案。与 公募基金比较，此类信任在出资额度上要大许多，一般为100万起，出资种类和出资比例上要宽松许多，灵敏性大为进步，但除了收取较高办理费用、认购费外， 一般基金办理人还分取收益部分的20%提成。而且该基金一般只在每月某天翻开申购换回，对资金的时刻要求较高。而且比公募基金比较客户如要获取平等收益， 则阳光私募需高出公募基金收益30%多，这也是阳光私募面对的最大检测。
第二种是公司型基金，一般几个人出资建立一个公司，注入一笔资金，然后交给一个专业的办理公司去办理。这是现在比较盛行的办法，特点是参加者有必要成为股东，缺陷是难以发展壮大，一般仅仅熟人之间发行操作。
第三种是有限合伙制，一方出钱，另一方出专业才干，一起建立一家公司，在规章中约好分配比例，不彻底依照出资比例分配。
最终一种也便是最传统的办法，便是松懈型私募基金，由一个人或许一个团队为有资金的客户服务，供给咨询或许署理操作，这种类型现在占私募总量的绝大部分。其协作办法也多种多样，有的以公司办法承受资金出资托付署理，有的仅以口头协议直接为客户进行帐户操作等等。
谈到私募证券出资基金，我们第一点联想到的必定是高收益，可是高收益很大程度上来历于私募证券出资基金的优势。
首 先第一是灵敏，公募基金对同种股票有着10%的出资比例约束，可是私募证券出资基金不受约束，一旦私募证券出资基金发现了一个价值被轻视的股票，他们能够 尽可能多的去买这只股票，这就促进了私募证券出资基金花更多的精力去做企业调研，有时乃至去上市公司以高价买成绩和送配等音讯；私募基金还能够做公募基金 制止操作的做衍生品和一些跨商场的套利。
其次是杰出的激励机制，因为私募证券出资基金的赢利来历首要是成绩收益的分配，而不是办理费，给客户发明盈余越多，他们的收入越多，这也促进了基金办理者会想方设法地进步基金的收益率。
其 三，私募证券出资基金在出资决策上也更占优势。比方，公募基金的研讨部分发现一只要出资价值股票后，往往需求提交陈述，开会讨论，危险操控部分审阅再到投 资总监做出决议要经过一系列流程，时刻消耗很长，等做出了决议，出资机遇也往往错过了。而私募基金则不必顾忌这些，发现了好的种类，他们能够更快地做出反 应。
其四私募做的是肯定收益，而公募基金还要考虑每季度、半年以及年终的排名，对基金司理也会产生很大的压力，这些都会影响长时间的稳健出资。
其五私募证券出资基金比起公募百亿的巨无霸来说资金规划较小，这样更有利于资金的进出，建仓本钱要低许多。
股权出资基金
股权出资基金一般是指从事私家股权（非上市公司股权）出资的基金。
基金的法令结构有两种，一种是公司制的，每个基金持有人都是出资公司的股东，办理人也是股东之一。另一类是契约型，持有人与办理人是契约联系，不是股权关 系。当时的公募基金都是契约型的，但当时我国法令只允许公募基金采纳契约办法征集。所以假如要建立私募基金，必定要采纳股权办法，这样才没有法令妨碍。
出资证券商场的私募基金叫私募股票基金，只要出资非上市公司股权的才干叫作股权出资基金(PE-Private Equity Fund)
2. 什么是私募证券出资基金怎么操作
关于一些出资基金的朋友来说，或许听说过私募证券出资。可是关于私募证券出资基金详细是什么，信任许多人并不是很清楚。私募证券出资基金是指经过非揭露的办法向少量组织的出资者和个人出资者征集资金而建立的基金。
而且私募证券出资基金的赢利首要来历于成绩收益的分配，给客户发明的赢利越大，自己的收入也就越多，这也就促进了基金办理者想方设法的进步基金的收益率。
而且私募证券出资基金在出资决策上面比公募基金占有着十分大的优势。因为公募基金的研讨部分发现一只十分有出资价值的股票，之后还要经过一系列的研讨讨论之后才干做出是否要出资这支股票的决议。可是私募证券出资基金彻底不需求考虑这些流程，一旦发现需求出资的股票的时分，他们能够精准的反响。
3. 究竟私募证券出资基金只投沪深A股股票需不需求交纳增值税
（一）根据《关于资管产品增值税有关问题的告诉》(财税〔2017〕56号)，自2018年1月1日起，私募基金办理人运营私募基金过程中产生的增值税应税行为，暂适用简易计税办法，依照3%的征收率交纳增值税。
（二）根据《关于全面推开营业税改征增值税试点的告诉》（财税〔2016〕36号）,对证券出资基金（关闭式证券出资基金，敞开式证券出资基金）办理人运用基金生意股票、债券所获得金融产品转让收入免征增值税。
（三）根据《中华人民共和国证券出资基金法》（2003年10月28日第十届全国人民代表大会常务委员会第五次会议经过2012年12月28日第十一届全国人民代表大会常务委员会第三十次会议修订）第二条，证券出资基金包含揭露及非揭露征集资金建立的证券出资基金，即公募证券出资基金和私募证券出资基金。
4. 私募证券出资基金也有持仓约束吗
私募基金大致分信任型阳光私募及纯有限合伙基金私募这两种。
1、信任型私募基金的最高单只股票持仓百分比可达基金总财物的25%。纯有限合伙型的规矩都是自己定的，首要LP没意见就能够了。
《证券期货运营组织私募财物办理方案运作办理规则》中，将“双20%”比例改为“双25%”比例约束。
2、第十五条 一个调集财物办理方案出资于同一财物的资金， 不得超越该方案财物净值的 25%；同一证券期货运营组织办理的悉数调集财物办理方案出资于同一财物的资金，不得超越该财物 的 25%。
银行活期存款、国债、中央银行收据、政策性金融债、地方政府债券等我国证监会认可的出资种类在外。单一融资主体及其关联方的非标准化财物，视为同一财物兼并核算。
同一证券期货运营组织办理的悉数财物办理方案及揭露征集证券出资基金（以下简称公募基金）算计持有单一上市公司发 行的股票不得超越该上市公司可流转股票的 30%。彻底依照有关指数的构成比例进行证券出资的财物办理方案、公募基金，以及我国证监会确定的其他出资组合可不受前述比例约束。
3、流转受限财物不高于20%；7日内到期财物不低于10%；
4、过渡期内能够新增非标，但需求在过渡期完毕后合格；
5、第四十四条 过渡期自本规则施行之日起至 2020年12月31日。
5. 阳光私募基金和私募证券出资基金的差异
阳光私募基金与一般私募证券基金的差异首要在于标准化，透明化，因为凭借信任公司渠道发行，能确保私募认购者的资金安全。
阳光私募基金
是指由出资参谋公司作为发起人、出资者作为托付人、信任公司作为受托人、银行作为资金保管人、证券公司作为证券保管人，根据《信任法》及《信任公司调集资金信任方案办理办法》发行建立的证券出资类信任调集理财产品。
阳光私募基金是凭借信任公司发行的，经过监管组织存案，资金完成第三方银行保管，有定时成绩陈述的出资于股票商场的基金。
参加方及责任：
一、私募基金公司作为信任公司的出资参谋，实践办理和运作资金；
二、信任公司是产品发行的法令主体，供给产品运作的渠道；
三、银行作为资金保管人，确保资金的安全；
四、证券公司作为证券的保管人，保证证券的安全。
阳光私募基金一般会有6到12个月的关闭期。建立之后的6个月内，不能换回，6个月之后换回需交纳手续费，12个月之后换回不必交纳手续费。关闭期满，一般会在每个月发布一次净值并敞开申赎。
私募证券基金
是相关于我国政府主管部分监管的，向不特定出资人揭露发行获益凭据的证券出资基金而言的，是指经过非揭露办法向少量组织出资者和赋有的个人出资者征集资金而建立的基金，它的出售和换回都是基金办理人经过暗里与出资者洽谈进行的。在这个意义上，私募证券出资基金也能够称之为向特定方针征集的基金。
6. 私募股权出资基金和私募证券出资基金有什么差异
私募股权出资基金，英文Private Equity（简称“PE”），一般倾向定向非揭露发行，基金的用处首要是从事股权出资。
私募证券出资基金，是私募基金公司揭露发行的出资于证券商场的基金。
两者的差异：1.出资标的不同：股权出资首要出资于未上市但具有潜质的公司，出资期限较长。2.发行办法不同，私募股权出资基金一般非揭露，而私募证券出资基金是揭露的，有直销，在券商一般都有代销。
分红：二个都没有清晰的规则，要看基金办理人的意思了。
危险：一般情况下私募证券出资基金的危险会远高于私募证券出资基金，形象地了解是，股权出资是出资一家未上市的公司，意图是为了它能上市；而私募证券出资基金出资的是现已上市的公司，意图是这个公司的成长性。
7. 股权出资基金和证券出资基金有什么差异这两个概念跟私募股权出资基金和私募与证券出资基金相同吗
股权出资基金在我国一般称为私募股权出资，从出资办法视点看，依国外相关研讨组织界说，是指经过私募办法对私有企业，即非上市企业进行的权益性出资，在买卖施行过程中顺便考虑了将来的退出机制，即经过上市、并购或办理层回购等办法，出售持股获利。有少部分PE基金出资已上市公司的股权，另外在出资办法上有的PE出资如Mezzanine出资亦采纳债务型出资办法。
证券出资基金(Securities Investment Fund)是指经过揭露出售基金比例征集资金，由基金保管人保管，由基金办理人办理和运作资金，为基金比例持有人的利益，以财物组合办法进行证券出资的一种利益同享、危险共担的调集出资办法。