来历：财联社

　　记者/王碧微

　　今天，有音讯称富士康拿下苹果AirPods订单，其旗下鸿腾将出资逾2亿美元于下半年在印度建厂。Counterpoint高档分析师IvanLam告知记者，富士康拿下订单后，现在AirPods首要供货商歌尔股份（002241.SZ）的供应份额将下降。

　　对此，歌尔股份证券部向记者表明：“一切触及客户的问题都不便利谈论，是有保密协议的”。另一方面，跟着越来越多的果链企业在印度设厂、量产，“南移”已成为苹果产品出产的首要趋势。IvanLam告知记者，印度果链厂区的出产短期内仍是供应印度商场为主，果链企业们首要产能的搬迁估计需求5-10年。

　　音讯称，因为制作设备的利润率相对较低，富士康管理层已在内部争辩了几个月是否拼装AirPods，但终究挑选继续进行买卖以加强与苹果的联络。对此，富士康相关负责人向记者表明，“不谈论任何客户及产品相关信息”。

　　针对富士康拿下AirPods的优势，IvanLam称“作为全球第一大EMS，鸿海有优势的便是它们的全球化布局比较抢先，包含印度和越南等当地早有出产基地。鸿海一直是苹果的出产制作战略合作伙伴，能够承当高精细制作使命。”

　　不过，跟着富士康接下耳机订单，AirPods的供货商格式也随之发生变化。“鸿海有才干去接Airpods，未来也会是拼装产商之一，歌尔的份额份额会下降。”IvanLam向财联社记者表明道。

　　对此，歌尔股份证券部人士对财联社记者表明，因为有保密协议，触及客户的问题都不能谈论。“您问的其他企业的工作，我更不便利谈论了，我觉得近几年相似事情许多，您能够自己判别一下。”上述人士进一步表明道。

　　此外，富士康将AirPods出产南移印度成为另一关注点。Ivan向记者表明，现在富士康印度工厂还没有正式出产，会有试单的阶段，假如顺畅才会正式出产。但印度厂区短期内仍是供应印度商场为主。

　　实际上，“南移”的果链厂商远不止富士康一家。据统计，工业富联(601138.SH)、立讯精细(002475.SZ)、闻泰科技(600745.SH)、欣旺达(300207.SZ)和长盈精细(300115.SZ)等A股上市果链公司现在均已在印度设厂。

　　Ivan告知记者，印度工厂的首要优势仍是在于当地商场开展的盈利。依据Counterpoint研讨数据，印度在苹果产品的出产份额已逐步添加。2023年，国内承当的Iphone出产份额估计从2022年的96%降至93%，而印度则估计由4%增至7%；国内承当的AirPods出产份额估计从2022年的95%降至92%，而印度则估计由0%添加至2%。

　　不过，因为“印度制作”处于开展初期，仍有很长一段路要走。此前有音讯称，印度企业塔塔集团出产线上为苹果出产的零部件良率为仅50%。

　　对此，Ivan表明估计果链首要产能的“南移”需求5-10年时刻。“良率的提高是个系统工程，这便是为什么我对短期起量持保存定见。但也是个势在必行的进程，只要经过不断的出产行为和调试调整的改善才干到达可接受的作用。”