证券商场总是跌宕起伏。

2022年伊始，股市未随出资者愿望，没有开门红，反倒是来了回下马威：开年前三个交易日全体低迷，其间，电新、半导体等抢手板块领跌。面临如此市况，上一年凭仗重仓优势板块成果居前的基金连续遭受了较大回撤。于是乎，坊间呈现了戏弄声：“只过了3天，上一年的前几在本年倒数。”商场一“变脸”便引发了连锁反应，基民心里的烦躁也随之多了起来：“刚刚买了抢手基金，还没捂热就跌了近10%，该怎样办？要不要抄底高弹性种类的基金？是继续挑选上一年的绩优基金、仍是回归轻视值冷门职业？明星基金司理终究是否值得长时刻托付？”……

一系列问题均指向了相同的困惑——面临震动，基金出资终究该怎样操作？事实上，关于万千基民而言，面临市面上的9000多只基金，就算处于单边上涨的行情中，他们仍然仍是会有相似的困惑。基金投顾的面世可谓恰逢当时，它向宽广出资者供给了多种可行性极高的基金出资的处理计划。一方面，优异的基金投顾具有专业的出资才能。它们往往有着非常严厉的挑选规范，包含定量方针、持仓剖析、调研取证等，优选出底层财物后还要再进行相对均衡的财物装备。长时刻来看，它们的产品及服务不只收益可观，且动摇相对小，给予了宽广出资者不错的体会。另一方面，基金投顾“投”了之后，还装备了后期的“顾”服务。例如定时/不定时陈述、商场异动点评、调仓点评等出资往后的全程参谋式陪同服务，为出资者处理了在调仓、择时、申赎等实际操作中遇到的疑问。这也就说，经过投顾产品，长时刻以来困扰基民的“选基难”、“择时难”、“持有难”的问题有望方便的解决。01 1+1>2的“化学反应”2022年榜首个交易日，支付宝的新年首个重磅晋级计划盛大露脸：在它本来的金选基金的基础上，又进一步携手投顾组织构建了基金出资组合的“金选投顾战略”。其间，南边基金成为榜首批协作伙伴，打造出了“南边金选晋级”产品。这注定是一次产生剧烈“化学反应”的磕碰。2006年，有“零售之王”美誉的招行推出“五星之选”基金优选体系，跟着时刻的沉积不断收成业表里的广泛认可。相对而言，由蚂蚁基金及蚂蚁财富与我国证券报联合推出的支付宝金选专区尽管面世晚了一些，但相同交出了一份亮眼的成果单——2019年至2021年，支付宝金选偏股基金的均匀收益率约为151.8%。用户持有金选基金超越1年盈余份额65%，均匀收益率37.8%。支付宝金选的基金历经不同的商场风格的锻炼。最终能冲出重围的基金，可谓是历经了“九九八十一”重检测：首先是支付宝渠道约请职业顶尖专家组成研讨团队，从9000+产品池里经过产品维度、办理公司维度、基金司理的维度三重挑选出精品500+的调研池；然后团队会有每年超越1000次深度访谈，深化调研产品的产品战略、风控办法等；之后再优中选优；最终，只要200+只左右的基金能够带上金选的title。而且，支付宝金选基金专区，还会依据商场的动摇，每周进行继续优化。南边基金与支付宝的这次“联名”，是要从这200只基金中继续选出10只基金，即进一步“优中选优”，打造“金选中的金选”，真实完成了“千里挑一”。这次两边的协作，天然意味着支付宝专家团队与南边基金的投顾专家强强联手，协助出资者挑选基金、科学调配、盯梢调仓，寻求超量收益的出资时机。中长时刻来看，它们要完成组合战略成果长时刻体现优于“金选”偏股型基金的均匀成果。（“金选”偏股型基金的均匀成果指当年当选“金选”的偏股型基金年化收益率的算术均匀值。）

?在这财富办理年代，以支付宝为代表的第三方基金代销渠道正迸发出强壮的生命力。两边的这一次联手，不只能让出资者尝到金选晋级的选基甜头，更能够进一步让他们切身体会深度服务所带来的出资体会。

02 “行走的基金库”

到这儿，有必要介绍南边金选晋级的主办人：南边基金投顾团队。

2019年末，公募基金出资参谋事务试点正式发动，南边基金成为榜首批投顾试点组织，推出基金投顾品牌司南投顾。

据了解，司南投顾有多个场景战略，场景战略下设有多个子战略，能够更好地结合客户个人状况以及出资方针，供给契合客户需求的、个性化的出资组合战略。

计算显现，到2021年11月底，司南投顾的成果可圈可点：司南多因子生长建立以来组合成果上涨74.68%，同期成果比较基准上涨40.78%，超量收益33.9%，复投金额占比96.18%。司南多因子也是“最受出资者欢迎的权益组合”。而选用肯定收益出资战略的“司南小方针”建立以来组合成果上涨12.96%，超量收益6.25%，为出资者带来了“稳稳的美好”，是最受出资者喜爱的稳健型组合。

作为榜首批5家投顾试点组织之一，南边基金投顾盈余客户占比高达89%。

当然，成果拔尖的资管产品少不了优异的出资司理在做奉献。司南投顾由素有 “牛基收割机”之称的李文良带队。商场上首只FOF基金——南边全天候便是由李文良掌舵的产品。Wind计算显现，到上一年三季度末，南边全天候FOF战略的近3年收益为41.46%，同期成果比较基准是18.42%。

李文良是支付宝理财智库专家，专心选基12年。他曾在威望基金评级组织晨星作业，后入驻招商银行基金团队，现任南边基金FOF出资部负责人。

李文良简直是“行走的基金库”，他一年要调研名基金司理。听说，基金圈流传着这样一个说法：只需求一串6位数代码，就能立马对应基金姓名、基金司理和基金特色，这需求对全商场基金司理了然于胸的了解。李文良便是其间一位。

李文良此前曾表明，对商场上基金的了解度，尤其是中心池中基金的了解度，是作为基金挑选者的专业性的体现，依据代码对应基金产品和基本信息，是他作为FOF基金司理的一个基本功。

03 “中心+卫星”理念构建组合股市震动是常态，选到并拿稳的诀窍便是坚持长时刻出资和价值出资的理念。经过均衡装备，运用装备思路进行出资，是下降动摇非常要害的一步。

从历史数据看，财物均衡装备的动摇小于单一风格出资，且长时刻收益更优。

李文良拿手选用“中心+卫星”的装备思路，不把某一个风格或许某一个职业押注特别极点。

详细来看，70%-80%的资金装备金选绩优基金，稳抓风格；5-15%资金装备精选职业主题基金、指数基金，精选赛道，进步组合收益弹性。与此同时，他拿手“均衡装备”调配上“仓位操控”的“组合拳”来习惯各种商场不同风格的轮动。李文良和他的团队在仓位操控方面，会对投顾组合的权益基金仓位进行操控，当FED模型提示沪深300指数危险溢价低于阈值，减配权益基金仓位到70%，等候危险溢价水平康复到达观阈值水平，则从头康复100%仓位。现在，全商场基金的数量超越9000只。南边基金投顾团队会凭借量化手法，把研讨规模缩小，构成初选池，然后进一步根据净值和持仓进行剖析，构成相对的榜单后再进行深化调研、盯梢、过内部评定等一系列流程，最终构成中心基金池——“牛基”也正是这样一步步诞生的。据晓资管了解，投顾组合的每一次调仓，均要有专业研讨和继续的追寻来支撑的，一般来说，调仓有三种状况：榜首，对未来商场行情有了新的断定，需求调整财物装备思路，改动不同财物之间的配比。第二，经过定性、定量的调研，对出资标的、也便是持仓的基金，包含潜在的优质基金有了新的发现，需求组织调入、调出。第三，在危险操控方面，体系给到预警信号，或组合运转违背既定战略方针，或因为净值改变导致组合装备份额大幅违背财物装备方针，在慎重地承认状况后，及时调整仓位。

04 南边金选晋级：金选再精选

作为一只投顾产品，南边金选晋级不只要满足竞争力的成果，还为出资者供给了细致入微全面周到的参谋服务。

一是供给周报、月报、季报等定时陈述，协助出资者全面了解账户状况和商场动态；二是行情呈现异动时，及时供给观念，长时刻穿越牛熊市改变；三是打造了专属直播栏目，出资大咖会与出资者现场互动，共享最新投研观念。

值得一提的是，南边金选晋级供给主动调仓服务，投顾司理主张调仓指令后，账户主动履行生意基金的操作以到达预期仓位，不需求出资者自己操作。

而且，这个产品不设关闭期，出资者可随时卖出。当然，愈加主张长时刻持有，费率更低，最大程度掌握商场机会。

才智了一番南边金选晋级的优越性后，晓资管深有感触：在这个财富办理大发展的年代，咱们能够看到，未来组织化占比将越来越大，个人出资者在精力、资源、才能都相对短缺中想要跑赢组织出资者越来越难，基金数量也很快超越10000只，基金出资难度不亚于股票出资。关于个人出资者来说，找到专业投顾团队的靠谱产品，无疑是功率最高、作用最好的一种挑选。咱们也能够预见：优异的出资办理人和产品未来的发展前途是非常宽广的。免责声明：以上内容仅供参考，并不构成出资主张，请出资者自行掌握并承当决议计划职责。

危险提示：商场有危险，入市需慎重，基金过往成果不代表未来体现